El mercado de contenedores SOC disfruta de un sólido impulso en medio de la incertidumbre arancelaria y el aumento intermodal
Helsinki/Shanghai – 30 de junio de 2025 – El arrendamiento unidireccional de contenedores propiedad de los transportistas (SOC, por sus siglas en inglés) se dirige a un año récord a medida que los transportistas buscan formas rentables de evitar la escasez de equipos y las volátiles tarifas de detención en las principales rutas este-oeste. Los ejecutivos de la industria informan que la demanda en el primer semestre aumentó casi un 30% interanual, y los volúmenes entre Asia y Europa se duplicaron después de que los transportistas redistribuyeron más de un millón de TEU a la ruta más larga del Cabo.
"Los importadores quieren control de la caja y costes predecibles", afirmó Osmo Lahtinen, director general del arrendador finlandés O.V. Lahtinen. "Nuestra utilización entre Asia y Europa es ahora del 98% y construiremos al menos tantas unidades en 2025 como en 2024". Lahtinen atribuye el aumento a la pausa arancelaria de 90 días acordada por Washington y Beijing en mayo, que redujo la tasa ad valorem sobre productos de China continental al 34% y desató una ola de carga frontal que se espera que dure hasta el verano del hemisferio norte.
La tecnología y la sostenibilidad remodelan la contratación
Los transportistas están acelerando simultáneamente el cambio a cajas SOC "inteligentes" equipadas con GPS y sensores ambientales. Según una guía reciente publicada por el transportista TGL de Shanghai, más del 40% de los nuevos SOC pedidos este año llevarán hardware de seguimiento en tiempo real, frente al 25% en 2023. Los analistas dicen que la medida está siendo impulsada por clientes de comercio electrónico que necesitan visibilidad de extremo a extremo para productos electrónicos de consumo y perecederos de alto valor. La presión ambiental también está cambiando el diseño de las cajas: varios fabricantes chinos ofrecen ahora paneles modulares hechos de acero corten reciclado y pisos de bambú que se pueden cambiar durante la remodelación, lo que extiende la vida útil de los activos a 18 a 20 años.
El diferencial de precios entre Estados Unidos y China impulsa el modelo de "compra-transferencia-venta"
Los comerciantes de contenedores están aprovechando la creciente diferencia de precios entre China y América del Norte. Después de alcanzar su punto máximo en junio de 2024, los precios de los contenedores chinos han caído constantemente, mientras que los precios estadounidenses han aumentado un 14% desde septiembre gracias al crecimiento interno y la cobertura arancelaria, según las perspectivas de diciembre de Hysun Container. El diferencial ha revivido el clásico juego de "compra-transferencia-venta": los comerciantes compran cubos de 40 pies de altura en Qingdao o Ningbo por aproximadamente 2.300 dólares, los alquilan en el mercado spot durante el tránsito de 35 días a Los Ángeles y luego los revenden en California por más de 3.400 dólares. "Incluso después del flete y el reposicionamiento, estamos viendo un margen bruto del 20%", dijo un corredor de Shanghai que pidió no ser identificado.
Impulso regulatorio listo para endurecer el régimen de inspección
La rápida expansión de la flota de SOC está atrayendo el escrutinio regulatorio. Se espera que el subcomité de mercancías peligrosas de la Organización Marítima Internacional adopte un nuevo código este otoño que exigirá a los transportistas presentar certificados de inspección digitales para cada caja SOC de más de cinco años. El organismo industrial Container xChange advierte que los costos de cumplimiento podrían agregar entre 60 y 80 dólares por TEU para los propietarios que aún no utilizan redes de mantenimiento certificadas. "Los días de 'comprar y olvidar' han quedado atrás", afirmó Christian Roeloffs, director ejecutivo de Container xChange. "Los propietarios necesitarán registros de mantenimiento verificables de la misma manera que las aerolíneas registran las piezas de los aviones".
Perspectivas: el crecimiento de la flota superará al segmento COC
Los analistas de Econ Market Research pronostican que la flota mundial de contenedores SOC crecerá a una tasa anual compuesta del 10,6% hasta 2031, alcanzando los 5,72 millones de TEU, a medida que los transportistas prioricen el control de activos y los informes de sostenibilidad. "La proporción de SOC del conjunto mundial de contenedores (que ahora es aproximadamente el 11%) podría llegar al 18% dentro de cinco años", dijo la analista principal Sarah Chen. "Los transportistas están felices de permitir que los propietarios de la carga paguen la factura de capital mientras ellos se concentran en la capacidad de los buques". Como la política arancelaria aún es fluida y los desvíos del Mar Rojo consumen entre el 8 y el 9 % del suministro mundial de buques, la mayoría de los arrendadores esperan que la utilización se mantenga por encima del 95 % durante el resto del año, manteniendo firmes las tarifas de arrendamiento unidireccional y fomentando una mayor expansión de la flota.
