Ставки фрахта на линии США нарушили тенденцию и укрепились, но на азиатских и европейских рынках снижались.
Хунминда ЛогистикаЭто логистическая компания с более чем 20-летним опытом перевозок, ориентированная на такие рынки, как Европа, США, Канада, Австралия и Юго-Восточная Азия. Это скорее грузовладелец, чем грузовладелец~
В последнее время спотовые ставки контейнерных фрахтов на транстихоокеанском маршруте и маршруте Азия-Европа продемонстрировали значительное расхождение. Согласно последнему еженедельному отчету Drewry, опубликованному 16 мая, ставка фрахта на маршруте Шанхай — Лос-Анджелес выросла на 10% до 3357 долларов США за FEU; Ставка фрахта на маршруте Шанхай — Нью-Йорк выросла на 14% до 4252 долларов США за FEU. За тот же период региональный индекс Xeneta показал, что котировочная цена для маршрута на запад США составляла 2884 доллара США за FEU, а маршрута на восток США - 3974 доллара США за FEU, что на сотни долларов отличалось от данных Дрюри. Эта разница в ценах отражает разницу в статистическом уровне разных источников данных: Drewry больше склоняется к котировкам судоходных компаний, а Xeneta ближе к фактической рыночной цене сделки. Поэтому при предоставлении котировок клиентам необходимо четко определить ориентиры, на которые следует ориентироваться.
Этот раунд повышения ставок линейных грузовых перевозок в США в основном обусловлен двумя основными факторами: во-первых, экстренными надбавками на топливо, вызванными блокировкой прохода в Ормузском проливе; во-вторых, ожидания рынка на пик сезона. Компания Yang Ming Shipping с 15 мая ввела комплексную надбавку за повышение ставок (GRI) в размере 2000 долларов США за FEU. Дрюри прогнозирует, что ставки линейных грузовых перевозок в США по-прежнему будут расти на предстоящей неделе.
Стоит отметить, что, несмотря на рост ставок фрахта, судоходные компании по-прежнему отменяют рейсы. Дрюри сообщает, что семь рейсов по транс-Тихоокеанскому маршруту будут отменены на предстоящей неделе. На первый взгляд кажется противоречивым повышение цен судоходными компаниями при приостановке перевозок, но на самом деле логика одинакова: текущий спрос существенно не восстановился, а основная движущая сила роста фрахтовых ставок исходит от судоходных компаний, активно сокращающих мощности перевозок для поддержания цен. Данное решение имеет важное справочное значение для котировочной стратегии экспедиторов.
В отличие от американской линии, азиатские и европейские рынки демонстрируют совершенно разные тенденции. Данные Drewry показывают, что фрахтовые ставки из Шанхая в Роттердам увеличились на 11% до 2530 долларов США за FEU, а из Шанхая в Геную увеличились на 20% до 3620 долларов США за FEU. Однако данные Xeneta показывают, что спотовые фрахтовые ставки Азия-Европа снижались в течение нескольких недель подряд, достигнув примерно 2531 доллара США за FEU на скандинавском маршруте и примерно 3451 доллара США за FEU на Средиземноморье. Несмотря на борьбу за данные, это отражает то, что рынок Азии и Европы в основном переварил влияние таких альтернатив, как обход мыса Доброй Надежды, сухопутных мостов и новых маршрутов, а избыточные мощности в нижней части рынка снова стали доминирующим фактором. Иными словами, рост фрахтовых ставок на линии США является результатом контроля судоходными компаниями грузового пространства, в то время как рынок Азия-Европа работает бесперебойно за счет альтернативных маршрутов, а дисбаланс между спросом и предложением подавляет фрахтовые ставки.
Главный аналитик Xeneta Питер Сэнд отметил, что краткосрочное повышение ставок линейных фрахтовых ставок в США может оказаться неустойчивым. Причина в том, что американские импортеры откладывают подписание новых долгосрочных контрактов, а неопределенность ситуации на Ближнем Востоке заставляет грузовладельцев выжидать и досматривать спотовый рынок, куда поступает большое количество товаров. Однако по мере постепенной замены старых и новых долгосрочных контрактов объемы грузов вернутся в систему контрактных цен, и впоследствии спотовый рынок остынет. Сэнд ожидает, что этот откат будет постепенным, а не резким, учитывая приближение традиционного летнего пикового сезона. Таким образом, для линейных экспедиторов США период с середины-конца мая до середины июня является периодом окна, когда спотовые фрахтовые ставки относительно высоки - судоходные компании поддерживают цены за счет приостановки рейсов и ожиданий пикового сезона. Ожидание клиентов не утихло, и еще есть возможности для реализации краткосрочных тарифов на фрахт.
Стратегии различных судоходных компаний на двух основных маршрутах расходятся. В транс-Тихоокеанском направлении судоходные компании повышают фрахтовые ставки за счет сочетания GRI и приостановки судоходства, ожидая изменений в спросе после закрытия окна переговоров по долгосрочным контрактам. В направлении Азия-Европа объемы перевозок продолжают сокращаться, и некоторые судоходные компании перевели мощности перевозок с маршрута Азия-Европа на атлантический маршрут - данные показывают, что пропускная способность перевозок в западном направлении через Атлантику за неделю увеличилась на 5,9% именно потому, что судоходные компании изменили конфигурацию судов, которые первоначально следовали в Азию и Европу. Это также является важным основанием для убеждения Зенеты в том, что на азиатских и европейских рынках существует «структурный избыток». Азиатские судоходные компании, такие как Wan Hai Shipping и Yang Ming Shipping, в последнее время неоднократно заявляли, что ситуация на Ближнем Востоке приведет к дисбалансу глобального предложения и спроса на контейнеры, а фрахтовые ставки в Северной Америке, Европе и на коротких океанских маршрутах в будущем скорее вырастут, чем упадут.
Для транспортно-экспедиторских компаний заслуживают внимания следующие моменты:
При цитировании линий США рекомендуется обращаться к обоим наборам данных от Drewry и Xeneta и заранее объяснять клиентам различия в данных и их основу, чтобы клиенты знали базовый источник котировок. При этом клиентам следует объяснить, что настоящая причина повышения ставок фрахта на этот раз связана с контролем судоходной компанией площадей, а не с высоким спросом. Например, заблаговременное информирование клиентов о том, что «судоходная компания отменила несколько рейсов из-за сокращения места», более убедительно, чем просто объяснение этого увеличением объема груза, и помогает управлять ожиданиями клиентов.
Ценовую стратегию на маршруте Азия-Европа следует отличать от стратегии ценообразования на маршруте из США. Еще есть возможности для передачи GRI по линии США, но азиатские и европейские рынки приближаются к насыщению, и возможности для повышения цен ограничены. По клиентам на европейском направлении видно, что объездной план работает стабильно и ставки фрахта практически достигли дна, поэтому торопиться с фиксацией цен не стоит.
Рекомендуется ориентироваться на окно котировок с конца мая до середины июня. На данном этапе переговоры по долгосрочным контрактам еще не завершены, судоходные компании все еще приостанавливают рейсы, ожидания пикового сезона еще не оправдались, а спотовые фрахтовые ставки на линии США относительно высоки. Если какие-либо клиенты планируют осуществить отправку в этот период, они могут напомнить транспортной компании, что объявлен GRI, и рекомендуется как можно скорее забронировать место. После того, как в июле будет реализовано большое количество долгосрочных контрактов и объемы грузов вернутся в систему контрактных цен, торговое пространство на спотовом рынке может сузиться.
