Le golfe Persique a fortement augmenté à contre-courant de la tendance, tandis que les États-Unis, l’Amérique de l’Ouest et l’Europe de l’Est ont chuté. Les taux de fret ont baissé pendant trois semaines consécutives.

Après plusieurs mois de ruée vers l’expédition de marchandises, le marché du transport maritime par conteneurs entre dans une phase d’ajustement progressif. Le 24 juillet, l'indice Shanghai Export Container Freight Index (SCFI) a clôturé à 3 062,95 points, en baisse de 17,36 points ou 0,56 % par rapport à la période précédente, marquant la troisième semaine consécutive de baisse. Cependant, par rapport aux baisses de 4,27 % et 3,28 % des deux semaines précédentes, la baisse de cette semaine s'est considérablement réduite, ce qui indique que le marché se tourne progressivement vers une stabilisation après le refroidissement rapide précédent.

Les analystes du secteur estiment que de mai à juin de cette année, sous l'effet des attentes d'ajustements des politiques tarifaires américaines et des stocks anticipés des importateurs européens et américains, il y a eu une ruée concentrée sur les expéditions sur la route transpacifique, entraînant une augmentation continue des taux de fret. Après le début du mois de juillet, la demande d'expéditions concentrées s'est progressivement relâchée et les compagnies maritimes ont continué à investir dans de nouvelles capacités d'expédition et des navires supplémentaires. L’offre d’espace sur le marché s’est considérablement améliorée et les taux de fret sont entrés dans un cycle de correction.

La route entre les États-Unis et l’Ouest continue d’être sous pression. Le taux de fret de l'Extrême-Orient vers l'Ouest des États-Unis a été signalé cette semaine à 5 535 $ US/FEU, en baisse de 186 $ US ou 3,25 % par rapport à la semaine dernière. Bien que la baisse se soit atténuée par rapport à avant, elle a diminué pendant plusieurs semaines consécutives, principalement en raison de l'introduction continue de nouvelles capacités et du ralentissement de la demande de réservation.

La route de l'Est des États-Unis a mis fin à sa tendance précédente relativement forte, et le taux de fret a été signalé cette semaine à 8 040 $ US/FEU, soit une baisse de 132 $ US, ou 1,62 %. Auparavant, soutenus par des facteurs tels que les restrictions de tirant d'eau du canal de Panama et la nouvelle capacité de transport limitée, les taux de fret dans l'Est des États-Unis restaient élevés. Cependant, à mesure que la demande globale diminuait, les prix ont commencé à se relâcher.

La route européenne a poursuivi sa tendance à l'ajustement. Le taux de fret de l'Extrême-Orient vers l'Europe était de 3 155 $ US/EVP, en baisse de 60 $ US, ou 1,87 % ; le taux de fret vers la Méditerranée était de 4 351 $ US/EVP, en baisse de 124 $ US, soit 2,77 %. Le déclin des liaisons européennes a été relativement modéré, mais les cotations du marché ont continué à revenir à la rationalité et la concurrence sur les prix entre les compagnies maritimes s'est intensifiée.

La route du Golfe Persique est devenue le point culminant de cette semaine. Touchés par le regain de tensions au Moyen-Orient, certains navires ont été détournés et la capacité de transport régionale a diminué, faisant grimper les taux de fret. Cette semaine, le taux de fret de l'Extrême-Orient vers le golfe Persique a été signalé à 4 584 $ US/EVP, soit une augmentation de 318 $ US par rapport à la semaine dernière, soit une augmentation de 7,45 %, ce qui en fait la route principale avec la plus forte augmentation cette semaine. L’incertitude des transports causée par les risques de sécurité régionale est le principal moteur de cette série de gains.

En termes d'autres routes, la route de l'Amérique du Sud (Santos) a été signalée à 5 453 $ US/EVP, soit une baisse de 447 $ US, soit 7,6 % ; la route vers l'Australie et la Nouvelle-Zélande a été rapportée à 2 233 $ US/EVP, soit une augmentation de 28 $ US, ou 1,3 %. Parmi les lignes proches de l'océan, la route de l'Asie du Sud-Est a rapporté 638 $/EVP, en hausse de 1,59 % ; La ligne Kansai du Japon est restée inchangée à 319 $ ; la ligne Kanto a augmenté de 0,62% à 323 $ ; et la ligne de la Corée du Sud a augmenté de 1,23% à 164 $.

La nouvelle série de mesures tarifaires au titre de l'article 301 aux États-Unis est officiellement entrée en vigueur le 24 juillet, heure de l'Est, en lien avec la précédente politique tarifaire temporaire. L’industrie estime que cette décision marque le fait que les mesures tarifaires de la politique commerciale américaine s’inscrivent dans une perspective à plus long terme. La ruée vers l’expédition de marchandises provoquée par l’attente de tarifs douaniers est difficile à reproduire. À l’avenir, les tarifs de fret ferroviaire aux États-Unis reviendront davantage aux fondamentaux de l’offre et de la demande, déterminés par l’évolution de la demande des consommateurs et les capacités de contrôle de la capacité des compagnies maritimes.

Il y a des rumeurs sur le marché selon lesquelles certaines compagnies maritimes envisagent d'augmenter les tarifs globaux à partir du 1er août, mais l'industrie estime que la mise en œuvre de l'augmentation des prix dépend de la situation de chargement des navires au cours de la dernière semaine de juillet. Si le taux de chargement reste élevé, les compagnies maritimes peuvent avoir une certaine marge pour augmenter leurs prix ; au contraire, il sera plus difficile de mettre en œuvre des augmentations de prix dans un contexte de baisse du volume des marchandises. Après le début du mois de septembre, les compagnies maritimes devraient ajuster de manière flexible leur capacité de transport en fonction de l'évolution de la demande des consommateurs américains et éviter une forte baisse des tarifs de fret en suspendant les traversées et en contrôlant les vols.

Selon les réactions des sociétés de transport de fret, la concurrence sur le marché des liaisons entre les États-Unis et l'Ouest s'est intensifiée. Certaines compagnies maritimes ont libéré leur capacité de transport en effectuant des expéditions supplémentaires, et les tarifs de fret sont devenus plus souples. Dans le même temps, de nombreuses compagnies maritimes ont ajusté leurs ratios de prix internes pour les routes américaines, certains ratios approchant le niveau de 1:1. L'effet réel équivaut à une baisse des cotations. Cependant, veuillez noter que si vous ne parvenez pas à verrouiller l'espace à l'avance, vous ne pourrez peut-être accepter que le prix au comptant du marché (FAK) à l'avenir.

Prix de référence actuel du marché :

Route du sud-ouest des États-Unis : un conteneur de 40 pieds coûte environ 5 500 à 5 800 $ US

Route du Nord-Ouest des États-Unis : environ 6 000 $ US pour un conteneur de 40 pieds

Route de l'Est des États-Unis : environ 8 000 à 8 900 US$ pour un conteneur de 40 pieds

Les analystes du secteur estiment que cette série de corrections des taux de fret reflète principalement le rééquilibrage de l'offre et de la demande du marché, plutôt qu'une contraction significative de la demande. La demande d'expéditions urgentes provoquée par les tarifs attendus a été pratiquement relâchée et l'enthousiasme pour les réservations a diminué ; dans le même temps, la livraison continue de nouveaux navires, l'augmentation de la capacité de transport en heures supplémentaires et la récupération progressive d'une certaine capacité de transport de contournement ont favorisé conjointement l'amélioration continue de l'offre de capacité du marché.

Cependant, de nombreux facteurs d'incertitude pèsent encore sur les perspectives du marché : l'évolution de la situation géopolitique au Moyen-Orient, les restrictions de navigation sur le canal de Panama, le rythme traditionnel de stockage en haute saison en Europe et aux États-Unis, les mesures de gestion des capacités des compagnies maritimes, etc. auront un impact sur l'évolution des prix du fret dans les semaines à venir.

Il convient de noter que même si le SCFI a baissé pendant trois semaines consécutives, le niveau global des taux de fret reste nettement supérieur à celui du début de l'année. Les acteurs du marché estiment que l'ajustement actuel est plus proche d'une correction progressive après une hausse rapide au début que du début d'un nouveau cycle baissier. Si la demande reste stable pendant la haute saison du troisième trimestre et que les compagnies maritimes continuent de contrôler leur capacité de transport, les taux de fret devraient toujours être soutenus à des niveaux relativement élevés.