La demande de fret aux États-Unis chute, la demande des camionneurs tombe à son plus bas niveau en 22 mois
La demande de fret aux États-Unis chute, la demande des camionneurs tombe à son plus bas niveau en 22 mois
Bank of America a déclaré que la demande de fret était "proche des niveaux de récession du fret". Les perspectives des expéditeurs sur les taux de fret, la capacité et les niveaux de stocks sont conformes à des attitudes inédites depuis mai et juin 2020, lorsque les blocages liés au coronavirus ont entraîné une baisse historique des volumes de fret.
Bank of America a sondé les points de vue de 44 expéditeurs représentant des secteurs tels que la vente au détail, les biens de consommation et la fabrication, a écrit vendredi Ken Hoexter, directeur général de la recherche sur le fret chez Bank of America, dans une note aux investisseurs.
La perception de la demande par les expéditeurs a chuté de 23 % d'une année sur l'autre. L'indicateur propriétaire de la demande de chargements complets est tombé à 58, le niveau le plus bas depuis juin 2020.
Les perceptions des expéditeurs sur les tarifs de fret ont "glissé" à leurs niveaux les plus bas depuis mai 2020, a déclaré Hoexter.
Dans le même temps, ces chargeurs trouvent facilement des transporteurs compétents ; les perspectives de capacité sont à leur plus haut niveau depuis juin 2020.
Ils ont également noté que leur vision des niveaux de stocks avait atteint son plus haut niveau depuis mai 2020.
Quelques exemples anecdotiques tirés de l'enquête Bank of America illustrent ces données :
Une entreprise de livraison de nourriture a déclaré qu'elle recevait de plus en plus d'appels importuns de transitaires qui devaient trouver eux-mêmes de la capacité. La capacité du plateau se desserre légèrement, mais reste limitée. Un représentant d'une entreprise de produits forestiers a déclaré que les tarifs de fret commençaient à baisser à mesure que la capacité des camions augmentait.
Tous les indicateurs pointent vers une récession du fret
FreightWaves avait précédemment signalé que le marché américain du fret était au bord d'un "ralentissement brutal et douloureux".
Le rapport de vendredi aux investisseurs est le dernier signe d'un "carnage" de camionnage que de nombreux acteurs de l'industrie voient.
"Au rythme actuel, vous devez travailler très dur pour atteindre le seuil de rentabilité", a récemment déclaré le propriétaire de l'équipe basée à San Antonio, Dan Guzman, à FreightWaves.
L'un des indicateurs clés est l'indice de rejet d'offres sortantes SONAR de FreightWaves.
À cette époque l'année dernière, les camionneurs ont rejeté 25,76 % des expéditions précédemment contractées. Cela montre qu'ils sont capables de trouver de meilleurs volumes sur le marché au comptant, qui peut expédier à la demande.
Cependant, maintenant que les prix du marché au comptant ont chuté, de plus en plus de chauffeurs commencent à livrer des marchandises contractuelles. Dimanche 24, le taux de rejet était tombé à 9,92 %.
Plus tôt ce mois-ci, le Cass Transportation Index a signalé que le marché du fret ralentissait, bien que les analystes de Cass aient déclaré qu'il était trop tôt pour déclarer une récession. un indicateur avancé clé
Le fret est souvent considéré comme un indicateur pour d'autres secteurs de l'économie.
Si les industries, du commerce de détail au logement en passant par le bois d'oeuvre, s'attendent toutes à une baisse de leur demande de camionneurs, de nombreux économistes y voient le signe avant-coureur d'une récession. Parce que les camions transportent 72% de toutes les marchandises, si les gens n'achètent pas ou ne construisent pas autant de choses, il y aura moins de demande de camionneurs.
Une étude réalisée en 2019 par la société de courtage de fret Convoy a révélé que 6 récessions de fret sur 12 ont entraîné un ralentissement macroéconomique. Par exemple, en avril 2006, l'industrie du camionnage s'est effondrée, et plus d'un an plus tard, la Grande Récession a frappé l'ensemble du marché.
L'industrie du camionnage a connu deux fois plus de ralentissements que les autres industries. Mais pour les 2 millions de camionneurs américains, l'impact pourrait être brutal.
"Comme toute récession, le ralentissement cyclique de l'industrie du camionnage crée de véritables bouleversements pour ceux qui travaillent dans le camionnage : des entreprises font faillite, des gens perdent leurs moyens de subsistance et des familles se séparent", indique le rapport.
